今日 A 股全线放量上涨，半导体和CPO 光通信直线拉升，硬件热度很高。AI 算力刚需拉动光模块订单饱满，英伟达加速落地商用。不过本轮上涨更多是硬件端情绪修复，前期硬件涨幅巨大，短期震荡属于正常回调，产业长期逻辑没变，但性价比已经下滑。

现在绝大多数科技基金扎堆芯片、光模块这类硬件，纯粹深耕 AI 应用的基金少之又少。算力基建铺完之后，落地变现全靠 AI 软件、场景应用，当前应用板块整体股价位置偏低。硬件行情轮动过后，资金会逐步流向业绩兑现的 AI 应用赛道，现在逢低布局这只基金，期待后续的发力。

$融通明锐混合C(OTCFUND|017736)$

$天弘互联网混合C(OTCFUND|015461)$

$国泰中证全指软件ETF联接C(OTCFUND|012637)$

#传美国拟禁进口中国新型数据中心设备#