11月30日，由东方财富主办的“服务新质生产力，共建资管新生态——中国资产管理论坛”暨2024年东方财富风云际会在湖南长沙举行。信银理财党委书记王洪栋先生发表主题演讲《以银行理财高质量发展服务金融强国建设》。
王洪栋表示，服务金融强国，银行理财需要做好四个方面：一、守护好人民的钱袋子，服务实体经济；二、推进净值化转型，提高抗风险能力；三、践行政治性、人民性；四、推进高质量发展。
以下为主题演讲速记：
王洪栋：服务金融强国方面怎样操作？我想了想，分四个阶段跟大家分享，不忘初心、以终为始、牢记使命、方得始终。
不忘初心：守护好人民的钱袋子，服务实体经济
银行理财的初心就是守护好人民的钱袋子，服务好实体经济。银行理财推动了金融市场投资者教育工作。投资理财充分满足了居民的保值增值需求。银行理财综合收益率始终保持正收益，守护了老百姓的钱袋子。
从银行的角度来看，今年6月末，活期和定期的比例三七开，意味着上半年居民存款的利息收益大约在8000多亿元，而银行理财上半年累计为投资者创造收益3413亿元，接近存款的1/2，在满足居民资产保值增值方面发挥了作用，比较好地满足了相当大的一部分民众保值增值的需求，成为服务个人客户主力军。
理财产品投资者达到1.22亿，其中个人投资者占比达到98.74%，成为城镇新市民做金融服务的起始，实现资产保值增值的服务方式，为实体经济注入了源头活水。银行理财诞生之来，利用了债券、股票为实体经济注入了源源不断的活水。今年上半年银行理财累计通过投资债券等多种方式为实体经济提供支持大概20万亿。
二、以终为始：推进净值化转型，提高抗风险能力
伴随着理财产品规模的不断扩大，银行理财必须以终为始，加快回归资产的本源。2018年的指导意见也吹响了理财净值化转型的号角，打破刚性兑付，统一杠杆的要求，严格非标资产投资要求，回归资管行业的本原。经过6年发展，银行理财净值化的进程基本完成了。
一是净值型产品成为主旋律。在转型初期，银行理财规模经历了大幅度的下滑。随着理财运作的不断规范，居民对理财业的信心逐步恢复，截至今年上半年规模已经基本恢复到了资管新规出台前的水平。但银行理财产品结构发生了根本变化，截至今年6月末，净值型产品占比达到了97.61%，非净值型产品压缩至不到七千亿。二是抵御风险能力显著增强。银行理财主打低波稳健品牌，通过资产配置分散化，同时增加稳定性资产配置等多种方式，降低理财产品净值波动，成功抵御了多轮资产波动冲击。
三、牢记使命：做好五篇大文章，践行政治性、人民性
银行理财要牢记使命，服务好实体经济，应该怎么做？还有哪些地方可以提升？给大家汇报一下。
一是做好科技金融，聚焦专精特新，服务新质生产力。围绕半导体、新能源、生物医药、新材料、信息技术等战略新兴产业，以及专精特新、小巨人企业，深化科技与金融融合，打通科技—产业—金融的服务链条。但科技产业投研能力，风险适配的投资者储备不足是理财公司需要提高的地方。
二是做好绿色金融，构建ESG体系，服务绿色建设。构建ESG和绿色金融体系，为产品研发和投资运作提供标准和指引。在产品端加大ESG和绿色金融主题产品的发行。资产端加大绿色资产的投资，重点支持了节能降碳领域。经营端通过低碳办公、碳足迹等实际行动，发布理财公司社会责任报告，提升全社会的低碳和环保意识。尽管银行理财在绿色领域取得了一定的进展，但在ESG体系创设、风险评估、信息披露方面仍有待深化。
三是做好普惠金融，围绕小微三农，服务改善民生。（1）服务更广泛的人群，降低投资门槛，拓宽销售渠道，开发直销APP，提供稳健可及的金融服务。（2）服务小微三农领域：引导理财基金投向农业装备、乡镇企业、畜牧种业等。（3）创新推出特色化产品。探索“慈善+金融”模式，通过慈善捐赠等模式，对儿童医疗、教育、健康等领域提供支持和帮助。后续银行理财加快数字化转型模式，为更广大理财客户提供优质理财产品，为更广大小微三农企业提供资金支持。
四是做好养老金融，支持养老产业，服务老龄化社会。（1）打造养老主题理财产品。为客户提供稳定的现金流，满足客户退休后的资金需求。（2）投资支持养老产业。（3）推动适老化的服务体系落地，加快便利化和优化服务。
五是做好数字金融，推进业务数字化，服务数字化的转型。今天东方财富发布的妙想AI助手就是路上的一个很好的探索，加大了合作的机会。
四、方得始终：推进高质量发展，服务金融强国
银行理财的短板主要有以下三点。一是客户的风险偏好偏低，往往把银行理财当作银行存款的替代品。高度关注业绩的稳定性、达标率、到期的兑付率，理财运作面临的压力显著不同。二是银行理财在多策略投研能力上存在不足。内部培养的人才缺乏实战交易经验，难以适应多变的环境。外部招聘虽能引入新鲜血液，但是面临激励机制、文化融合等方面的困难，影响了整个投研能力的提升。三是资产配置上面逆周期和跨周期能力不足，理财过度依赖债券等固收资产，具有典型的顺周期特征。
充分利用理财公司“全牌照”的优势，做大财富管理和资产管理。打通财富管理和资产管理，做大财富管理的同时，资产管理也带动起“公募+私募”的产品优势，“债权+股权”“”国内+国际“”标准资产+非标准资产“”一级+二级“”直接+间接的全方位投资能力。理财行业如果要做大，要跨周期、逆周期，就要构建起一个良性发展的合作生态圈。
