1月16日，复牌的梦网云科技集团股份有限公司（以下简称“梦网科技”）股价一字涨停。同日，公司披露《发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》（以下简称“交易预案”），拟通过发行股份及支付现金的方式购买杭州碧橙数字技术股份有限公司（以下简称“碧橙数字”）100%股份，并募集配套资金。如果交易顺利完成，碧橙数字将成为梦网科技的全资子公司。
IPO申请曾被受理
据深圳证券交易所网站信息，碧橙数字的创业板上市申请曾在2021年12月31日被受理。
碧橙数字当时披露的招股说明书显示，2019年至2021年，碧橙数字分别实现营业收入6.12亿元、8.67亿元和12.08亿元，分别实现归母净利润4352.31万元、7182.10万元和7654.09万元，增长态势明显。彼时，碧橙数字拟公开发行不超过4040万股，募集资金7.88亿元，用于综合运营中心建设项目、品牌渠道拓展建设项目、数字化管理平台建设项目及补充流动资金。
但是，碧橙数字却在2022年7月31日撤回了上市申请。直到今年1月2日，梦网科技发布筹划资产收购事项停牌的公告，碧橙数字再一次被市场所关注。
梦网科技最新披露的交易预案显示，2022年及2023年，碧橙数字分别实现营业收入12.78亿元和15.91亿元，分别实现归母净利润7954.91万元和9889.10万元。
值得关注的是，碧橙数字2024年度未经审计的财务数据尚未确定，交易预案中也暂未予以披露。同时，因相关的审计、评估工作尚未完成，标的资产的交易价格尚未确定，交易对价中股份与现金对价支付比例也尚未确定。
据交易预案，梦网科技此次收购资产所发行股份的发行价格为8.30元/股，配套融资的发行价格为不低于本次配套融资发行期首日前120个交易日的上市公司股票交易均价的80%。
强化协同优势
梦网科技上市之初主营节能大功率电力电子设备制造业务。2015年通过资产收购，公司业务又延伸至移动互联网云通信业务。后期，随着新业务的不断发展，梦网科技陆续剥离了电力电子业务，全面聚焦企业云通信服务。
不过，梦网科技近年的业绩表现并不算理想。2021年至2023年，梦网科技净利润连续三年出现亏损，2024年有望扭亏为盈。梦网科技2024年三季度报告显示，公司前三季度实现净利润3043.81万元。
“财务数据显示碧橙数字拥有较强的盈利能力，如果收购最终完成，有助于增厚梦网科技业绩，提升公司的盈利水平。”有不愿具名的市场人士表示。
对于此次收购，梦网科技在公告中表示，公司与标的公司同属于信息传输、软件和信息技术服务业，上市公司现有主营业务为云通信服务，标的公司现有主营业务为电子商务服务，通过本次交易，可以有效地拓展上市公司服务的广度和深度，优化业务结构。
深圳市优品投资顾问有限公司投资顾问李鹏岩表示：“并购重组是企业优化资源配置、实现价值发现与价值创造的重要方式，政策层面上也支持企业通过并购重组做优做大做强。围绕主业，更加注重产业协同和价值创造的高质量并购，将为上市公司发展带来极大助力。”
“梦网科技与碧橙数字在业务上具有较高协同度。一方有较强的通信能力，另一方有较强的推广能力。收购完成后，碧橙数字可以充分运用梦网科技消息服务能力，更加深入和广泛地触达潜在客户，促进业务增长。梦网科技也可以借助碧橙数字拓展服务范围，带来产业协同。”前述市场人士表示，除了盈利能力的提升，此次收购也有望强化双方的竞争优势，实现1+1>2的效果。
